Blog 44 : ตลาดดีหรือไม่ดีดูอย่างไร? – วิธีตรวจสุขภาพตลาดและหุ้นรายตัว

บทความนี้เหมาะสำหรับคนที่เพิ่งหัดดูกราฟ หรือคนที่อยากหาเครื่องมือง่ายๆไม่ซับซ้อนไว้ดูว่า ตอนนี้ภาวะตลาดหรือหุ้นรายตัวเป็นอย่างไรบ้าง ที่เค้าบอกว่า ตลาดขาขึ้น ขาลง หรือ Sideway นั้นมีวิธีดูกันยังไง

วิธีดูแนวโน้ม-ตรวจสุขภาพตลาดและหุ้นรายตัวแบบคร่าวๆที่ผมใช้เป็นประจำก็คือ การใช้ MA หรือ moving average ครับ

โดยจะใช้ MA เส้นที่เป็นตัวแทนแนวโน้มระยะกลางถึงยาว เช่น MA 50 days (ซึ่งจะเท่ากับ MA 10 ในกราฟ weeks)

ส่วนเส้นแนวโน้มระยะยาว ก็จะใช้ MA 200 days หรือ = MA 40 weeks ครับ

(จะใช้ SMA หรือ EMA แล้วแต่ความชอบความถนัด ต้องทดลองดูด้วยตัวเองนะครับ ว่าชอบแบบไหนมากกว่ากัน)

ปกติแล้วถ้า SET เทรดต่ำกว่าเส้นที่เป็นแนวโน้มระยะกลาง-ยาว มันบ่งบอกว่าภาพใหญ่ของตลาดนั้นไม่ค่อยดี หรือยังคงเป็นขาลงอยู่

ยิ่งเทรดอยู่ใต้เส้นนานยิ่งไม่ดี เพราะมีแนวโน้มว่าขาลงรอบนั้นจะไม่จบง่ายๆ

ดังนั้น ถ้าจะให้ตลาดเริ่มดูดีจริงๆอีกครั้ง อย่างน้อยตลาดควรเด้งกลับมาเหนือเส้นแนวโน้มระยะกลางให้ได้ซักระยะเสียก่อน (MA 50 days)

อย่างเช่น ในวิกฤตปี 2008 SET เทรดอยู่ใต้เส้นแนวโน้มระยะกลาง-ยาว จน MA พวกนี้ลงมาพันกัน ต้องใช้เวลา 1 ปี กว่าจะกลับมายืนได้

ซึ่งหลังจากที่กลับมาได้นั้น ตลาดก็เปลี่ยนมาเป็นขาขึ้นที่แข็งแกร่งมากครับ ช่วงหลัง 2008 นั้นเป็นช่วงที่ใครเข้ามาเล่นหุ้นก็ได้กำไรกันถ้วนหน้า

อีกตัวอย่างนึงคือในปี 2011 SET ก็จะหลุดเส้นแนวโน้มพวกนี้บ่อยครั้ง บ่งบอกว่าตลาดช่วงนั้นไม่แข็งแรงนัก ซึ่งปีนั้นตลาดหุ้นทั้งโลกจะเป็นแบบนี้กันหมด คือสวิงขึ้นๆลงๆ จากวิกฤต EU

แต่ประเทศไทยมีเหตุการณ์น้ำท่วมใหญ่ด้วย ก็เลยจะมีช่วงที่ตลาดไหลลงแรง แต่รอบปี 2011 นั้นถือว่ายังดีครับที่ตลาดสามารถฟื้นตัวกลับมาได้เร็ว

ลองดูรูปตลาดขาลงเมื่อ ปี 2008  2011  2013 ดูนะครับ จริงๆแล้วจะใช้เส้น 50 Days เส้นเดียวก็ได้ครับ (เส้นสีขาว) ค่อนข้างเรียบง่ายและชัดเจนดี

(คลิกที่รูปเพื่อขยายขนาดครับ)

ส่วนเส้น short term MA ก็เอาไว้หาจังหวะเทรดตามแนวโน้มใหญ่อีกทีครับ ถ้าเราไม่ได้เทรดบ่อยๆ แค่อยากดูภาพใหญ่ของตลาดอย่างเดียวก็อาจจะไม่จำเป็นเท่าไรนัก

จริงๆแล้วเราจะใช้ MA ค่าอื่น หรือ indicator อะไรก็ได้นะครับ แล้วแต่เราจะเลือกใช้ ขอแค่เข้าใจคอนเซปต์ indicator ที่เราใช้ก็พอครับ บางคนตี trend line ไม่กี่เส้นก็สามารถบอกแนวโน้มตลาด-หุ้นรายตัวได้แล้ว

ข้อดีของการใช้ indicator พวกนี้ช่วยคือ ทำให้ลด bias หรือการคิดไปเองได้พอสมควร เพราะเป็นการศึกษาพฤติกรรมของตลาดและหุ้นที่เกิดขึ้นจริงในช่วงนั้น

ไม่ใช้ความหวัง ความเห็นส่วนตัว หรืออคติใดๆมาเกี่ยวข้อง

และทำให้เราเห็นจริงๆว่า ตลาดนั้นแข็งแรงหรือดูน่ากลัวยังไงบ้าง ซึ่งก็จะช่วยให้เราปรับพอร์ตและบริหารความเสี่ยงได้เหมาะสมกับสภาวะตลาดมากขึ้นครับ

ถ้าคิดจะเทรดในช่วงที่ตลาดอยู่ต่ำกว่าเส้นสำคัญก็ควรระวังให้มาก คุมความเสี่ยงให้เข้มงวดกว่าปกติ พยายามเสียให้น้อย อดทนรอโอกาสรอบใหม่

ถ้าไม่จำเป็นต้องเทรดก็หยุดพักรอดูไปเรื่อยๆ ไม่ต้องรีบร้อน เพราะตลาดหุ้นไม่หนีเราไปไหนอยู่แล้ว

สิ่งสำคัญคือ ต้องอย่าเทรดฝืนตลาดจนขาดทุนหนักเกินไปครับ

…

Blog 44 : ตลาดดีหรือไม่ดีดูอย่างไร? – วิธีตรวจสุขภาพตลาดและหุ้นรายตัว

www.sarut-homesite.net

2 กุมภาพันธ์ 2014

Updated 5 ตุลาคม 2015